Incidence du cout du risque de défaut sur les marges de taux des banques camerounaises

• INCIDENCE DU COUT DU RISQUE DE DEFAUT SUR LES MARGES DE TAUX DES BANQUES COMMERCIALES DU CAMEROUN
  
• SOMMAIRE
  
• DEDICACE
  
• REMERCIEMENTS
  
• LISTE DES SIGLES ET ABREVIATIONS
  
• LISTE DES TABLEAUX ET GRAPHIQUES
  
• RESUME
  
• ABSTRACT
  
• INTRODUCTION GENERALE
  
• MARGES DE TAUX ET COUT DU RISQUE DE DEFAUT
  
  • CHAPITRE I : COUT DU RISQUE ET RENTABILITE BANCAIRE
    
    • Section I : Le coût du risque
      
      • I-1- Taxinomie des risques bancaires
        
        • I-1-1- Les risques non financiers
          
          • I-1-1-1- Les risques opérationnels
            
          • I-1-1-2- Les risques stratégiques
            
        • I-1-2- Les risques financiers
          
          • I-1-2-1- Le risque de défaut
            
          • I-1-2-2- Le risque de liquidité
            
          • I-1-2-3- Le risque de prix
            
      • I-2- Le coût des risques bancaires
        
        • Afin de préserver la stabilité du système bancaire, la réglementation prudentielle impose aux banques de constituer des provisions pour couvrir les pertes dues aux risques. Ces provisions sont destinées à leur permettre notamment de faire face à tout moment aux retraits des déposants. Leur constitution nécessite cependant que les banques disposent de ressources financières conséquentes, raison pour laquelle les accords de Bâle les soumettent à des exigences de fonds propres.
          
        • I-2-1- Les provisions
          
        • I-2-2- Les exigences de fonds propres
          
    • Section II : Coût du risque et rentabilité bancaire : approche par les soldes intermédiaires de gestion
      
      • II-1- Les différentes approches de mesure de la rentabilité bancaire
        
      • II-2- Les soldes intermédiaires de gestion
        
• (source : De Coussergues, 2008)
  
  • III-1-1- Fonction de demande de crédit et fonction d'offre de dépôts
    
  • CHAPITRE II : FACTURATION DU COUT DU RISQUE DE DEFAUT A LA CLIENTELE
    
    • Section I : La marge de taux dans la structure des taux d'intérêt débiteurs des banques
      
      • I-1- Le taux d'intérêt nominal du crédit
        
        • I-1-1- Le taux de référence de la ressource collectée
          
          • I-1-1-1- Les taux de référence obligataires
            
          • I-1-1-2- Les taux de référence monétaires
            
      • I-2- La marge de taux
        
      • I-3- Les commissions diverses
        
    • Section II : Marge de taux et facturation du coût du risque de défaut
      
      • II-1- détermination de la marge de taux sur la base du coût du risque prévisionnel
        
        • II-1-1-- Le modèle de Merton
          
          • II-1-1-1- principe du modèle
            
          • II-1-1-2- Le choix de la valeur de la dette comme seuil de défaut
            
          • II-1-1-3- Couverture contre le risque de défaut
            
          • II-1-1-4- Hypothèses du modèle de Merton
            
          • I-1-1-5- Modélisation
            
        • II-1-2- Le modèle CreditMetrics
          
          • II-1-2-1- Principe du modèle 
            
        • II-1-3- Le Z-Score de Altman
          
      • II-2- Détermination de la marge de taux sur la base du coût du risque constaté à postériori
        
• MARGES DE TAUX ET COUT DU RISQUE DE DEFAUT DANS LE CAS DES BANQUES COMMERCIALES DU CAMEROUN
  
  • CHAPITRE III : ANALYSE DE L'EVOLUTION DES MARGES DE TAUX ET DU COUT DU RISQUE DE DEFAUT
    
    • Section I : Le secteur bancaire du Cameroun
      
      • I-1- L'activité des banques commerciales
        
        • I-2-1- Les créances douteuses
          
        • I-2-2- Les provisions pour créances douteuses
          
      • I-3- Politique monétaire et conditions de banque
        
        • I-3-1- Evolution de la structure des taux débiteurs des banques
          
          • I-3-1-1-Des taux d'intérêt administrés
            
          • I-3-1-2- Une libéralisation progressive
            
    • Section II : Evolution des marges de taux et des provisions pour créances douteuses des banques commerciales 1 et 2
      
      • II-1- Evolution des marges de taux
        
        • II-1-1- Cas de la banque 1
          
• Graphique 1: Evolution des marges de taux de la banque 1
  
  • II-1-2- Cas de la banque 2
    
• Graphique 2: Evolution des marges de taux de la banque 2
  
  • II-2- Evolution des provisions pour créances douteuses
    
    • II-2-1- Cas de la banque 1
      
• Graphique 3 : Evolution des provisions pour créances douteuses de la banque 1
  
  • II-2-2- Cas de la banque 2
    
• Graphique 4: Evolution des provisions pour créances douteuses de la banque 2
  
  • CHAPITRE IV : ANALYSE DE L'INCIDENCE DU COUT DU RISQUE DE DEFAUT SUR LES MARGES DE TAUX DES BANQUES
    
    • I-2-1-Etude de la stationnarité des variables
      
• Tableau 4 : Test de l'ADF
  
  • I-2-2-Spécification du modèle
    
    • I-2-2-1- Test de cointégration
      
• Tableau 5 : Test de cointégration
  
  • I-2-2-2- présentation du modèle
    
  • Section II : Synthèse et analyse des résultats
    
    • II-1- Synthèse des résultats
      
    • II-2- Analyse des résultats
      
• CONCLUSION GENERALE
  
• ANNEXES
  
  • ANNEXE 1 : Evolution des principaux taux du marché monétaire
    
• Tableau 6 : Evolution des principaux taux du marché monétaire
  
  • ANNEXE II : TEST DE DICKEY-FULLER AUGMENTE
    
• BIBLIOGRAPHIE
  
• WEBOGRAPHIE
  
• TABLE DES MATIERES