Le rôle des IDE (Investissement Direct Etranger ) dans le secteur bancaire algérien

Section 2 : La réforme du système bancaire et financier algérien

1. Eléments pour une reconfiguration optimale du système bancaire et financier :

Afin que l'économie nationale puisse entamer une politique de croissance durable, il est nécessaire, vital et urgent que son système monétaire et financier soit complètement restructuré dans son fonctionnement, son organisation et sa régulation, avec pour finalité sa contribution à l'émergence de l'économie de marché diversifiée. Le schéma de restructuration devrait être conduit de la manière suivante^29(*):

- Mise en application des textes législatifs et réglementaires d'encadrement de la profession. Ceci passe par l'assainissement des portefeuilles des banques publiques et la recapitalisation de ces dernières par le Trésor public ;

- Le système bancaire, une fois assaini, devra faire l'objet d'une réorganisation complète, pour l'adapter à tous les métiers de banques universellement connus, à travers une stratégie ambitieuse de formation des ressources humaines, de l'introduction de moyens informatique, bureautique et monétique performants, et d'une politique de marketing bancaire (avec les services d'appui) en direction de sa clientèle, de manière à mobiliser l'épargne des ménages et à octroyer des crédits pour le financement de projets d'investissements productifs.

- En outre, le système bancaire devrait s'orienter vers la spécialisation concurrentielle des différents produits financiers à mettre sur le marché, pour couvrir tous les besoins de financement de l'économie. Dans ce cadre, les institutions financières, nouvelles et anciennes, devront s'ouvrir à la participation privée tant nationale qu'étrangère.

- la reconfiguration du système bancaire doit prendre appui sur un noyau dur de banques publiques assainies et modernisées qui auront la charge d'accompagner les restructurations économiques et industrielles, de participer au processus de relance économique et de développer des capacités d'entraînement par leur position stratégique et ce, en référence aux expériences qui ont été menées avec succès dans certains pays.

- Dans les pays émergents, la création d'une bourse des valeurs a été une des premières étapes financières accompagnant la restructuration de l'économie dans le mouvement de la reconstruction nationale. C'est dire toute l'importance que peut revêtir, pour un pays ayant un besoin majeur et urgent de fonds pour son développement économique, l'existence d'institutions comme ici bourse et le marché financier, susceptibles de drainer les fonds d'épargne nécessaires aux investissements infrastructurelles et économiques vitaux.

- Les marchés financiers et obligataires doivent être un soutien non négligeable à moyen et long terme dans l'oeuvre de mobilisation de l'épargne nationale et étrangère.

Il convient, dans ce cadre, de mettre sur le marché des produits financiers attractifs pour capter les ressources financières thésaurisées et notamment celles du secteur privé. De même, qu'un effort particulier devra être mené en direction des marchés boursiers étrangers.

- Enfin, en ce qui concerne les institutions spécialisées dans le financement et le développement des exportations, il y a lieu de relever qu'elles ont un rôle majeur dans l'amélioration de la compétitivité économique d'un pays qui doit avoir atteint un niveau acceptable de production intérieure, en termes de qualité et quantité.

Ces institutions, dont les moyens d'engagements et de financement sont spécifiques et généralement adossés à l'Etat et/ou à des institutions étatiques ou para étatiques ont joué, à l'aval du système bancaire et financier, un rôle vital de promotion et d'accompagnement des exportations locales et de financement suivant de formules appropriées d'assurances commerciales.

Il y a certainement un coût à ce système appuyé sur l'assurance risque, le crédit au vendeur ou au tiers acheteur, la garantie publique et éventuellement la subvention du Trésor, mais les retombées économiques et sociales, en cas de bon fonctionnement du programme, sont bénéfiques et durables au-delà du souhaitable.

Il s'agit d'un véritable moteur de développement qui a permis à plusieurs pays de se spécialiser dans la production massive pour l'exportation, à l'instar de nombreux pays d'Asie et d'Amérique latine.

Il est bien évidemment nécessaire que les règles d'un parfait fonctionnement d'un système bancaire et financier complété et adossé aux marchés modernes et aux institutions spécialisées, sont l'organisation technique et juridique, le professionnalisme à travers la formation, l'efficacité dans la durée et l'adaptation continue, et une convergence commune de toutes les institutions concernées vers un objectif clair et défini (le développement, l'emploi, la production, l'exportation...).

* 29 ^_ Rapport du CNES sur la réforme du système bancaire et financier (16^ème session plénière du 20/11/2000), p98.