3.
L'affacturage
C'est une opération par laquelle un factor
(société financière spécialisée dans
l'affacturage) achète ferme et sans recours à une entreprise
(l'adhérent) une créance professionnelle en se chargeant de son
recouvrement.
L'affacturage est un procédé performant de
recouvrement,
une technique de couverture contre l'insolvabilité des
clients (garantie à 100 %), une forme de mobilisation
intégrale du poste "clients " si l'entreprise demande au factor de lui
avancer immédiatement le montant des créances
cédées.
Le factor gère les comptes-clients de l'entreprise, se
charge des relances et assume le contentieux de toutes les créances
qu'il a acceptées.
Dès la facturation, l'affacturage permet
éventuellement un financement à 90 % des créances tant sur
le secteur privé que sur le secteur public, car le factor retient 10 %
du montant des factures jusqu'à constitution d'un dépôt de
garantie représentant 10 % du plafond d'encours qu'il a
fixé.
Le factor oblige très souvent l'entreprise à lui
confier la totalité de son chiffre d'affaires ou au moins la
totalité des ventes réalisées dans un secteur
d'activité ou un secteur géographique.
Technique
utilisée aussi pour les ventes de biens de consommation à
l'étranger, l'affacturage est relativement cher : son coût englobe
la commission d'affacturage proprement dit (gestion des créances et
assurance) d'un certain pourcentage du montant des factures TTC, et en cas de
mobilisation les intérêts payés prorata temporis sur les
avances faites. Mais pour les nouvelles entreprises, les factors proposent
souvent un forfait d'affacturage en fonction du nombre de factures
émises.
Cette forme de crédit convient aux jeunes entreprises
se développant vite et n'étant pas structurées pour
gérer correctement leur "poste clients."
4. Le reverse
factoring
Le reverse factoring est une solution de financement innovante
du besoin en fonds de roulement, non seulement pour le client mais
aussi pour le fournisseur. Le reverse factoring s'articule autour
d'une relation triangulaire composée du client, du fournisseur
et du factor. Contrairement à l'affacturage classique qui finance le
poste clients, le reverse factoring permet de financer le poste fournisseurs.
Ce mode de financement revêt plusieurs avantages :
- Côté client : il permet de conserver les
délais de paiement fournisseurs à des conditions
financières acceptables sans utiliser la trésorerie du
fournisseur ;
- Côté fournisseur : il permet d'être
payé comptant au moment de la livraison.
Solution de financement jeune, le reverse factoring est
à ce jour essentiellement utilisé par les acteurs de la grande
distribution. Les sociétés d'affacturage proposent, pour la
plupart, des solutions de reverse factoring.
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