Intégration économique régionale et dynamique de la croissance économique dans la sous région de la sadc: approche par modèles des données de panel. de 1990 à 2013.

3.2. METHODES D'ESTIMATION, SPECIFICATION DU MODELE, DONNEES ET SOURCES DES DONNEES

3.2.1. Méthodes d'estimation

Notre approche va reposer sur l'analyse dynamique des effets de l'intégration économique sur la croissance des économies de la sous-région. Ce qui, suppose le recours au à une spécification d'un modèle de panel pouvant capter les effets de l'intégration économique régionale et en évaluer leurs ampleurs sur la croissance des pays de la région.

Pour évaluer l'impact de l'intégration économique régionale sur la croissance des pays de la sous-région de la SADC, et Afin de réaliser une bonne estimation, dans le souci d'obtenir des résultats assez robustes, il sera procédé selon la méthodologie ci-après.

Dans une première phase, l'équation sera estimée par la méthode des moindres carrés ordinaires sur les données groupées (Pooled model), sans tenir compte de la dimension temporelle. Cette première approche permet de vérifier la conformité des signes des coefficients au regard des hypothèses formulées précédemment. Il sera ensuite fait recours à l'estimateur des effets fixes encore appelé « Within » qui fixe les effets individuels et effectue alors une régression sur les moyennes individuelles de sorte à obtenir une plus grande précision dans l'estimation. Cet estimateur ne permet toutefois pas d'estimer les variables invariantes dans le temps.

La régression sera donc faite avec l'estimateur des effets aléatoires encore appelé « modèle à erreurs composées » qui utilise les moindres carrés généralisées pour palier à cette insuffisance de la méthode des effets fixes.

Ainsi, il sera procédé aux différents tests statistiques tels que celui de Hausman¹⁸ pour vérifier la pertinence du choix entre le modèle à effets fixes et le modèle à effets aléatoires, le test de Breusch-Pagan pour l'hétéroscédasticité.

¹⁸ Le test de spécification d'Hausman (1978) est un test général qui peut être appliqué à des nombreux problèmes de spécification en économétrie, traitant avec le problème d'endogénéité. Son application la

Mémoire de Licence Par Prince TAFUTENI BITAKI Pages 51

Intégration économique régionale et dynamique de la croissance économique dans la sous-région de la SADC : analyse en modèle des données de Panel de 1990 à 2013

La première méthode permet de contrôler pour l'hétérogénéité des pays et donc pour les variables structurelles et stables dans le temps qui ont pu être omises. Deux tests lui sont associés: le test de Hausmann permettant de choisir entre les effets spécifiques fixes et les effets spécifiques aléatoires et le F test qui rend compte de la significativité globale des effets spécifiques introduits¹⁹.

La prise en compte plutôt des écarts par rapport aux moyennes individuelles permet d'éliminer les effets individuels qui sont supposés corrélés avec les variables explicatives, ce qui devrait donner un estimateur non biaisé. En cas d'hétérogénéité non observée, l'estimateur des moindres carrés ordinaires (MCO) devient moins performant.

De plus, l'estimateur Within conduit à des estimations peu satisfaisantes et biaisées et cela d'autant que la dimension temporelle (t=24 ans) est faible ainsi que la dimension individuelle (n=10).