L'origine des problèmes de trésorerie d'une ONG ( organisation non gouvernementale): cas du WWF-Cameroun

CHAPITRE IV : STRATEGIES D'AMELIORATION DE LA GESTION DE TRESORERIE AU WWF- CAMEROUN

L'examen critique de la Gestion de trésorerie au WWF-Cameroun met en évidence le caractère négligeant des responsables de cette ONG dans la gestion de cette fonction dont la criticité n'est plus à démontrer.

Or nous estimons qu'il s'avère utile, sinon judicieux pour WWF-Cameroun, compte tenu de l'enjeu stratégique de la fonction trésorerie, d'envisager des stratégies contribuant à l'amélioration, mieux à l'optimisation de sa gestion dans le souci de limiter les risques d'illiquidité et d'assurer ainsi une bonne atteinte des objectifs de l'organisation.

SECTION I : NECESSITE DE PREVOIR LA TRESORERIE POUR MIEUX LA GERER

Le trésorier d'entreprise doit accepter l'idée de l'erreur car, « la prévision c'est l'erreur ».^18(*)

Refuser la prévision, c'est se refuser la capacité de gérer. Comme disait Gélinier, « gérer, c'est prévoir, et prévoir, c'est agir d'avance donc, subir son environnement ». Pour cela, WWF-Cameroun doit utiliser et impérativement faire le lien entre divers documents pour lesquels les horizons sont différents. Les trois documents que nous préconisons l'utilisation sont les suivants :

- Le plan d'investissement ;

- Le plan ou budget de trésorerie ;

- La fiche en date de valeur.

I. ELABORER DES PLANS DE FINANCEMENT PREVISIONNEL

Selon l'ordre des experts comptables et comptable agrées, « comptabilité et Prospective », P 446. « Le plan de financement ou tableau de financement prévisionnel permet de concrétiser dans un même document les objectifs de l'entreprise et de préciser les moyens d'exploitation ainsi que les ressources financières qu'il convient de mettre en oeuvre pour les atteindre ».

L'élaboration du plan de financement nécessite au moins deux étapes :

- L'établissement d'un plan sans les financements externes. Il permettra, à partir des soldes obtenus en fin de période, de déterminer les financements externes nécessaires aux besoins à couvrir.

- L'établissement d'un plan de financement prenant en compte les financements externes.

Le plan qui en résultera devra être équilibré c'est-à-dire présenter rapidement une trésorerie globale positive. WWF-Cameroun doit élaborer un plan de financement pour :

- Vérifier la pertinence de sa stratégie, laquelle doit permettre d'équilibrer le plan ;

- Rechercher par ajustements successifs la meilleure combinaison possible des ressources et des emplois etc.

Le plan de financement reste un véritable outil de validation financière des choix stratégiques de l'entreprise. Sa connaissance est indispensable pour le trésorier de WWF-Cameroun même si celui-ci focalisera son attention sur les autres documents de plus court terme que sont le budget de trésorerie et la fiche de suivi en valeur.

L'élaboration du plan de financement appelle certaines précisions :

- les investissements nouveaux pourront comprendre les immobilisations acquises en crédit bail, le mode de financement apparaissant dès lors dans les ressources externes.

- Il existe plusieurs méthodes de calcul du BFR prévisionnel. Pour synthétiser la situation, on peut dire que ce calcul peut s'effectuer de deux manières :

· avec une méthode proportionnelle dans laquelle il s'agit de conserver un rapport constant entre le BFR et le CAHT (il s'agit de la méthode directe)

· avec la méthode des temps d'écoulement dite méthode normative, indirecte ou encore des experts comptables (BFR=Stock + Créances - Fournisseurs)

Il n'existe pas de modèle officiel du plan de financement. La présentation faite ci-dessous est donc proposée à titre indicatif.

Tableau 1 : Illustration du plan de financement

Projet N°:
Années	1	2	3	4	5
ENTREES
A°) D'EXPLOITATION
-Ventes, prestations de services
-Subvention d'exploitation
B°) HORS EXPLOITATION
-Apports : en capital, en CCA
-Subvention d'investissement
-Emprunts
-Cession d'immobilisation
-
TOTAL 1 : ENTREES	0	0	0	0	0
SORTIES
A°) D'EXPLOITATION
-Charges d'activité
-Charges de structure
-Charges externes
-Impôts et taxes
-Charges de personnel
-Charges financières
B°) HORS EXPLOITATION
-Remboursement d'emprunt
-Investissement
-TVA
-
TOTAL 2 : SORTIES	0	0	0	0	0
SOLDE (1-2)	0	0	0	0	0
SOLDE MENSUEL CUMULE	0	0	0	0	0

Source : P. Rousselot et J.F. Verdier, (2004), «La gestion de trésorier », 2e éd., Economica, Paris.

II. ELABORER LES BUDGETS DE TRESORERIE

Le budget de trésorerie enregistre, non seulement les flux de trésorerie existants, mais aussi toutes les recettes et toutes les dépenses dont l'entreprise prévoit la perception ou l'engagement, qu'il s'agisse de dépenses et recettes liées au processus d' investissement, au processus d'exploitation, ou à la politique de financement de l'entreprise. Le budget de trésorerie est un tableau de bord prévisionnel de l' offre et de la demande de liquidités de l'entreprise. Il permet au trésorier d'optimiser le résultat financier de la société, en mettant en concurrence les différentes banques ainsi que les marchés financiers^19(*).

Le budget de trésorerie sera élaboré à partir d'un certain nombre de données fournies par les différents services de WWF-Cameroun à sa direction financière ou au service en charge du contrôle de gestion.

Il permettra à WWF-Cameroun de vérifier, globalement, s'il y a cohérence entre le FRNG et le BFRG. Il permettra également de déterminer les dates optimales auxquelles doivent avoir lieu certaines opérations exceptionnelles (pour lesquelles WWF-Cameroun dispose d'une marge de manoeuvre) de manière à éviter de trop grands déséquilibres. Par exemple, un projet d'investissement prévu au cours d'un mois déficitaire pourra être repoussé sur un mois excédentaire.

La démarche globale du budget de trésorerie est la suivante :

- collecte des informations (bilan N-1, budget détaillés, délais de règlement, opérations exceptionnelles) ;

- construction du budget des encaissements, en distinguant les encaissements liés à l'exploitation (résultat des ventes) des encaissements hors exploitation (emprunts, cessions par exemple) ; ce budget est mensualisé.

- construction du budget des décaissements, en distinguant les décaissements liés à l'exploitation (achat, salaire, loyer etc.) des décaissements hors exploitations. Ce budget est mensualisé ;

- construction du budget de TVA qui tient compte du décalage d'un mois pour le décaissement de la TVA due ;

- construction du budget provisoire de trésorerie, qui reprend les trois budgets précédent et y ajoute le solde initial. C'est sur ce document que va apparaitre le solde mensuel de trésorerie ;

- équilibrage du budget de trésorerie afin de lisser les soldes. Soit ils sont trop fortement excédentaires et ils font l'objet de placements financiers à court ou à moyen terme, générant des produits financiers ; soit ils sont négatifs, auquel cas, WWF devrait recourir à la mobilisation des créances, à l'emprunt ou à la révision de l'ensemble de ses budgets, afin de retrouver un équilibre entre recettes et dépenses ;

- construction du budget définitif de trésorerie ;

La construction de ce budget permet de s'assurer que l'équilibre entre les objectifs prévus et les moyens que se donne l'entreprise est compatible avec le maintien d'une structure saine de trésorerie. Il faut donc veiller à bien appréhender les encaissements et les décaissements qui se font avec un certain décalage par rapport à la comptabilisation des produits et charges d'exploitation. Le budget de trésorerie peut se présenter de la manière suivante :

TABLEAU 2: PROCESSUS DE CONSTRUCTION D'UN BUDGET DE TRÉSORERIE

Budgets détaillés

	Janvier	Février	Mars	Avril	Mai	Juin
Ventes HT Achats HT Frais Salaires

Le budget de trésorerie se construit de la manière suivante :

Budget des encaissements

	Janvier	Février	Mars	Avril	Mai	Juin
Créances décembre Ventes HT Ventes TTC Comptant A 30 jours
Total encaissements

Budget de TVA

	Janvier	Février	Mars	Avril	Mai	Juin
TVA collectée TVA déductible TVA due
TVA à décaisser

Budget des décaissements

	Janvier	Février	Mars	Avril	Mai	Juin
Dettes décembre Achats Frais Salaires TVA à décaisser
Décaissements exploitation Décaissements hors exploitation
Total décaissements

Budget de trésorerie

	Janvier	Février	Mars	Avril	Mai	Juin
Début de mois Encaissements Décaissements
Trésorerie fin de mois

Source : P. Rousselot et J.F. Verdier, « La gestion de trésorerie », op cit.

* ¹⁸ Bertrand de Jouvenel, fondateur de la revue Futurible, cite par P. Rousselot et JF. Verdié, op. cit., P39.

* ¹⁹ P.Vernimmen, « Finance d'Entreprise », Op cit ; P 33