Le microcrédit au Maroc. Tensions entre performance commerciale et finalité sociale.

II. LE MICROCREDIT, UN SYSTEME DE FINANCEMENT DE PROXIMITE

Le mouvement de microcrédit est né pour répondre à une demande tangible. Son offre était standard au début, et petite à petit elle a commencé à s'élargir suite aux requêtes des destinataires avant d'élargir le champ de ciblage pour toucher (en plus des pauvres) les économiquement faibles exclus du système financier classique en proposant de nouvelles prestations (assurance, épargne, transfert de fonds, ...).

L'existence d'une demande réelle et d'une offre de produits conçus pour toucher un maximum de « clients » témoigne de l'importance de ce marché, appelé business social³¹, où les affaires peuvent être développées avec succès.

La microfinance est devenue un système de financement de proximité avec une diversité d'acteurs mettant à la disposition des populations pauvres divers services financiers. Autrement dit, il s'agit de structures alternatives de financement de l'économie -diverses par la taille, le degré d'organisation, les moyens techniques, financiers et humains- mises en oeuvre pour les populations à la base avec ou sans le soutien de partenaires extérieurs en vue d'assurer l'autopromotion économique et sociale de ces populations.

³¹ YUNUS, Mohamed. (2008). Vers un nouveau capitalisme. Editions JC Lattés. p. 133

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La microfinance en tant que système de financement alternatif présente certaines caractéristiques générales similaires dans l'objectif général ainsi que les principes de fonctionnement : conditions d'adhésion, organes de décision, dispositions financières notamment les conditions d'épargne et de crédit .Ainsi l'objectif général du microcrédit est de permettre le financement des activités économiques de leurs membres adhérents à travers la mobilisation de l'épargne locale et de fonds de l'aide étrangère. De ce fait, l'institution de MF devient un outil financier au service du financement de l'économie locale. Elle est aussi un instrument à cette fin de mobilisation de l'épargne.

Dorénavant les personnes avec de faibles revenus ont prouvé réellement qu'ils remboursent leurs prêts et gèrent efficacement leurs affaires. Cette réalité remarquée récemment a changé de modèle dans le développement économique car elle présentait les personnes à bas revenus comme une population qui veut être traitée sur un principe d'égalité à partir du moment où on lui offre les mêmes opportunités. Les bénéficiaires des prêts étaient alors considérés comme des « partenaires » du développement.

Le microcrédit encourage une situation fondée sur le « relationnel » client-prêteur que beaucoup considèrent comme la relation d'avenir dans les affaires. Il y a désormais de nombreux exemples de programmes de microcrédit à travers le monde qui contribuent à la réduction de la pauvreté, à la prise de pouvoir de la part des groupes défavorisés (émancipation des femmes) et à la création d'emplois.

1. Profil du secteur

Le secteur du microcrédit se compose de différents types d'acteurs. Par ailleurs, le fonctionnement du secteur en tant que système de financement de proximité présente certains traits caractéristiques fondamentaux. Le profil du secteur peut être appréhendé à travers une présentation succincte (clients, produits, taux,...) et ses principales spécificités. La typologie des acteurs sera abordée au 3^ème point du chapitre préliminaire.

? Clients du microcrédit

Le microcrédit a été conçu pour aider les personnes considérées comme étant pauvres. Il s'agit d'un groupe très varié, réparti sur toute la planète, y compris dans les pays en développement. Certains bénéficiaires vivent mêmes dans des pays industrialisés comme les

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Etats-Unis d'Amérique. Les études démontrent que la majorité des clients (67%) sont des femmes, avec seulement 33% des hommes.

Le client type des services de microcrédit est une personne dont les revenus sont faibles et qui n'a pas accès aux institutions financières formelles faute de pouvoir remplir les conditions exigées par ces institutions (documents d'identification, garanties, dépôt minimum etc.). Il mène généralement une petite activité génératrice de revenus dans le cadre d'une petite entreprise familiale :

- Dans les zones rurales, ce sont souvent de petits paysans ou des personnes possédant une petite activité agroalimentaire ou un petit commerce.

- Dans les zones urbaines, la clientèle est plus diversifiée : petits commerçants, prestataires de services, artisans, vendeurs de rue, etc.

On les dénomme généralement sous le terme de microentrepreneur et la plupart d'eux travaillent dans le secteur informel. C'est donc aux individus qui composent ce segment de marché exclu ou mal servi par les institutions financières classiques que s'adresse le microcrédit.

? Nombre de bénéficiaires du microcrédit

L'objectif fixé par le Sommet du Microcrédit organisé par l'ONG « Results Education³² » en 1997 était d'atteindre 100 millions des familles les plus pauvres du monde à l'horizon 2005. Les chiffres les plus récents publiés par Microfinance Information Exchange démontrent que l'on comptait 99.4 millions d'emprunteurs en 2008 alors que le nombre de bénéficiaires au Maroc a dépassé un million pour la même année (2008).

? Les produits du microcrédit

Ce point sera présenté brièvement, à titre indicatif, puisqu'on reprend en détail la panoplie de l'offre du microcrédit au niveau du chapitre 1 de la 2^ème partie.

En plus du crédit solidaire ; le secteur du MC propose à ses clients le crédit individuel, le crédit au logement et le financement du raccordement à l'eau potable, au réseau

³² Association Canadienne créée en 1991 dont l'objectif est la lutte contre la pauvreté dans le monde via la recherche, l'éducation et la sensibilisation.

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d'assainissement et à l'électricité. D'autres produits sont mis au point à savoir le crédit individuel à l'équipement, le crédit d'élevage, le crédit pour le tourisme rural et le prêt d'acquisition de kits solaires dans les zones rurales enclavées.

Toutefois, d'autres produits sont en phase de développement notamment la microépargne, les produits destinés aux diplômés porteurs de microprojets, la microassurance, le transfert d'argent, financement d'activités créées par les anciens prisonniers...etc.

? Les taux d'intérêt appliqués aux microcrédits

Fournir des services financiers à des personnes à revenus modestes revient parfois cher, particulièrement en proportion des montants des transactions concernées. C'est d'ailleurs l'une des principales raisons pour lesquelles les banques n'octroient pas de petits prêts. Un prêt de 1000 DH, par exemple, exige pour son traitement le même personnel et les mêmes ressources qu'un prêt de 10.000 DH, ce qui augmente considérablement le coût par unité de transaction.

Les taux d'intérêts appliqués aux microcrédits sont généralement élevés car le traitement des transactions coûte cher aux AMC. La plupart des AMC perçoit un taux d'intérêt d'environ 30%, mais il arrive que des taux d'intérêt supérieurs soient appliqués. Selon une enquête menée en 2006 par la Banque Asiatique (Asian Development Bank), certaines IMF en Asie perçoivent jusqu'à 70% d'intérêt. La Banque Grameen au Bangladesh applique un taux d'environ 20%, tandis qu'au Maroc Alamana Microfiannce pratique un taux avoisinant 20 %.

En MC, les agents de crédit doivent en effet rendre visite au client à son domicile ou sur son lieu de travail, évaluer sa solvabilité sur la base d'entretiens avec la famille, le voisinage. Une fois le prêt accordé, ils doivent effectuer un suivi rapproché et fréquent par le biais de visites pour renforcer la culture de remboursement. Par conséquent, les coûts de gestion d'une multitude de petits prêts sont donc très importants, chose qui contraint les institutions à appliquer un taux d'intérêt généralement élevé.

L'expérience prouve aussi que les clients sont prêts à payer des taux d'intérêt assez élevés pour s'assurer d'un accès permanent au crédit. En effet, généralement, le retour sur les investissements réalisés grâce au capital obtenu peut s'avérer bien supérieur au taux

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d'intérêt du crédit. En effet, le recours à d'autres alternatives (prêteurs sur gages, usuriers) et l'absence de toute source de financement peut être plus pénalisant que le MC. A titre d'exemple, les taux d'intérêt dans le secteur informel peuvent atteindre 20 % par jour pour certains usuriers sur le marché.

? Rôle des gouvernements dans le développement du microcrédit

Jusque récemment, les gouvernements considèrent de leur devoir et de leur responsabilité de prendre une part active au « financement du développement », en conduisant par exemple de vastes programmes de crédit pour les populations défavorisées (rurales en particulier). Ces dispositifs, généralement fort coûteux, ont toutefois rarement démontré une réelle efficacité et il existe très peu d'exemples ou le crédit distribué aux pauvres par l'Etat ou ses démembrements ait été récupéré à un coût relativement acceptable.

Aujourd'hui, la tendance consiste à ne plus intervenir directement mais plutôt faire appel à des opérateurs spécialisés en microcrédit.

Par contre, les gouvernements devraient beaucoup plus s'impliquer en menant une réflexion globale avec les différents acteurs quant au développement du secteur en général. Ces réflexions devront également aboutir, dans les pays où le microcrédit est le plus développé, à la définition et à l'adoption d'une politique sectorielle. Or, cette dernière peut constituer un appui à la mise en place d'associations professionnelles, de centrales de risques et de cercles de réflexion sur le cadre réglementaire et jurisprudentiel relatif au secteur.