C-Résultat de l'équation du modile
à correction d'erreur (MCE)
1-le modèle de court terme
Le modèle de court terme est généré
par un mécanisme à correction d'erreur. Tableau n°7 :
Résultat de l'estimation du MCE (annexe 6)
Variable
|
Coefficient
|
Std. Error
|
t-Statistic
|
Prob.
|
C
|
-0.014839
|
0.174188
|
-0.085191
|
0.9334
|
D(AID)
|
0.039050
|
0.026916
|
1.450833
|
0.1705
|
D(AID2)
|
-0.002092
|
0.003146
|
-0.665013
|
0.5177
|
D(PLU)
|
0.000266
|
0.000129
|
2.065302
|
0.0594***
|
D(IMPORT)
|
-4.18E-05
|
0.000411
|
-0.101746
|
0.9205
|
40
42
D(SUP)
|
0.033702
|
0.007853
|
4.291718
|
0.0009*
|
LPROD(-1)
|
-0.211065
|
0.140355
|
-1.503793
|
0.1565
|
AID(-1)
|
0.117341
|
0.037047
|
3.167336
|
0.0074*
|
AID_(-1)
|
-0.011106
|
0.004092
|
-2.714158
|
0.0177**
|
PLU(-1)
|
0.000166
|
0.000183
|
0.906661
|
0.3811
|
IMPORT(-1)
|
0.000429
|
0.000316
|
1.355938
|
0.1982
|
SUP(-1)
|
0.015574
|
0.011566
|
1.346618
|
0.2011
|
AR(1)
|
-0.727303
|
0.144902
|
-5.019260
|
0.0002*
|
R-squared
|
0.842453
|
Mean dependent var
|
0.120518
|
Adjusted R-squared
|
0.697025
|
S.D. dependent var
|
0.175241
|
S.E. of regression
|
0.096458
|
Akaike info criterion
|
-1.532557
|
Sum squared resid
|
0.120955
|
Schwarz criterion
|
-0.903509
|
Log likelihood
|
32.92324
|
F-statistic
|
5.792925
|
Durbin-Watson stat
|
2.002124
|
Prob(F-statistic)
|
0.001784
|
* Significativité à 1%, * Significativité
à 5% *** Significativité à 10% Source :
Résultats de nos estimations
Ainsi le modèle de court terme se présente comme
suit :
D(LPROD)=-0.0148+0.0390D(AID)-
4.18E05D(IMPORT)+0.0002D(PLU)+0.0337D(SUP)-0.0020D(AID2) -0.2110
RESID01 (- 1)
Le coefficient du résidu retardé, qui
représente la force de rappel vers l'équilibre, est
négatif (-0,2110). De plus sa valeur est comprise entre -1 et 0. La
représentation par le modèle à correction d'erreur est
donc validée.
2- Test de validation du modèle de court
terme
Bien que le R2 = 0,842453 soit
inferieur au R2= 0,9472 du modèle de long
terme et 0,84 > 0,5 indique que la qualité de la régression du
modèle de court terme est bonne. Le modèle reste globalement
significatif car Prob (F-static) = 0,001784 < 0,05.
Aussi la distribution est normale, les erreurs sont
homoscédastique et non corrélées car les
probabilités respectives des différents tests y afférents
sont toutes supérieurs à 0,05. Le test de Cusum rassure
également quant à la stabilité du modèle (annexe
6), le test de Ramsey montre que le modèle ne souffre pas d'omnision de
variables car 0,72 > 0,05 (annexe 7). Ainsi le modèle de court terme
est validé.
> Significativité des variables
explicatives
Des résultats du modèle de court terme, il
ressort que toutes les variables significatives a long terme ne le sont plus
à court terme sauf la variable superficie (SUP) qui l'est. Quant aux
signes, ils sont tous demeurés tels dans le modèle de long
terme.
Les estimations nous ayant précisé les signes des
coefficients des variables, passons à présent à leur
analyse.
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