2) Les contrats de crédit groupe et prêts
solidaires
La relation de crédit qui lie un EMF et ses clients est
entravée par une asymétrie d'information, le risque de
sélection des mauvais emprunteurs est très élevé.
La majorité de la clientèle est composée des TPE qui
fonctionnent sans véritable organisation, pas de comptabilité,
pas de documents de gestion nécessaire à l'appréciation de
l'activité. Contexte qui rend très difficile la collecte des
informations sur les clients, et nécessite de coûts exorbitants
pour les IMF (Guérin, 2000). Et, pas d'éléments pour
favoriser la véritable évaluation des clients, de la
faisabilité du projet, des coûtsde gestion. (NOVAK M., 2005). Ce
pendant pour financer les clients et réduire le risque de
l'asymétrie informationnelle et même les coûts de
transactions entre les deux parties.
Les contrats de crédits groupes ou solidaires sont
proposés aux membresd'une même communauté(C.ESSOMBA AMBASSA
et AL, (2013), NDIAYE K., 2012), qui est basé sur un système
d'autocontrôle du groupe et réduit le risque de
défaillance. Selon Guérin cité par (ESSOMBA, 2013), le
prêt groupes à responsabilité conjointe est un moyen qui
permet de remédier au problème d'asymétrie d'information
et le risque de crédit dont est victime les IMF. L'octroi du
crédit à des groupes sociaux présente une garantie de
remboursement et réduit de fait le risque d'une sélection adverse
car la responsabilité collective est un instrument de sélection
des membres du groupe (Ghatak, 1999) cité par (ESSOMBA C., 2013).Les
actions menées en faveur de la réduction des risques
d'aléa-moral sont menées par les membres du groupe de
crédit de caution solidaire et le garant selon la nature du contrat de
crédit. La réduction de l'aléa moral suite à
l'obtention du crédit incombe aux membres du groupe solidaire, ceci dans
l'espoir de bénéficier d'un nouveau prêt.
Le prêt groupe est l'une des innovations majeure en
microfinance, dans la mesure où la responsabilité reste conjointe
par les membres du groupe. Selon (Morduch, 1999), cité par
(François S., 2011), les mécanismes de prêts groupes
constituent des réponses appropriées pour réduire les
asymétries d'information. En effet, l'illustration de MUHMMAD YUNUS avec
la Grameen Bank13 en 1976 au Bangladesh en est bon exemple
(Stiglitz, 1990), cité par
13Grameen Bank: une institution pionnière dans
le microcrédit au Bangladesh.
Mémoire rédigé et présenté par
MOUNKAME NDAM Jafarou Page 23
Gestion de l'asymétrie d'information et réduction
du risque de crédit les institutions de
microfinance camerounaises :
cas d'AFIB S.A
(TCHAKOUNTE H. et Nekhili M.,2012), cette innovation implique
un modèle d'incitation au contrôle où les membres du groupe
se surveillent ceci est dû à l'enracinement social entre les
membres, et un modèle d'incitation au remboursement par l'instauration
d'un système de sanction sociale entre les consignataires ceci dans le
but de renforcer la capacité de remboursement du groupe.
De même le prêt groupe est une innovation notoire
dans la microfinance par rapport au prêt individuel (Standard). La
responsabilité sociale entre les membres anime tout le groupe. En
effet,(François S., 2011), le prêt groupe montre comment le
problème d'anti sélection est résolu dans les IMF, juste
sur la base des liens sociaux, car les membres se connaissent parfaitement
(quartier, village), la qualité des membres du groupe garantie le
prêt dans le présent et dans le futur. Se faisant, on observe une
grande souplesse dans la surveillance après l'obtention du prêt
car garantir le remboursement incombe les membres, selon (Stiglitz, Varian,
1990), (Banerjee et al, 1994), cité par (François, 2011), la
responsabilité conjointe (le Peer monitoring) réduit le risque
d'aléa moral et garantie le remboursement. Selon (Guérin I.,
2001), cité par (DZAKA T., 2009), le crédit donné au
groupe donne des droits et des obligations, qui les contraints à
utiliser le crédit obtenu à bon escient. Elle avance en soutenant
que le crédit de groupe donne le droit de regard autres membres, ceci
permet de réduire l'aléa moral donc est victime l'IMF et favorise
cependant la baisse des coûts de surveillance ou du monitoring. La
proximité (géographique et religieuse) entre les membres dans le
crédit de groupe a un apport considérable dans la
réduction de l'asymétrie d'information dans les IMF dans la
mesure où les membres se connaissent et parviennent à
homogénéiser le risque car les emprunteurs ont le plus souvent le
même profil. En plus, le crédit groupe constitue une offre
nécessaire et utile dans le portefeuille des IMF dans la mesure
où il permet de réduire plusieurs coûts, bref il contribue
à la réalisation des économies d'échelle.
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