B : PERFORMANCE DES BANQUES AFRICAINES AU CAMEROUN
Les BA installées au Cameroun occupent depuis quelques
années, une position privilégiée dans le financement de
l'économie camerounaise. En effet, plusieurs d'entre ces banques ont
été « arrangeurs » des opérations d'emprunt
obligataire lancées par l'Etat du Cameroun pour financer les grands
projets structurants, et leur expansion dans le territoire ne cesse de
progresser. Néanmoins, leur forte surliquidité, comme c'est
d'ailleurs le cas de l`essentiel des banques du système bancaire
camerounais, remet en cause leur rôle dans le financement effectif de
l'économie et notamment le financement du secteur informel.
En tant que filiales de banques panafricaines et
multirégionales, les BA installées au Cameroun ont des objectifs
de performance définis parfois depuis le siège et par rapport
à une moyenne de performance définie par le groupe. Nous
évaluerons successivement la rentabilité
88
financière et économique, la rentabilité
de l'exploitation et la satisfaction de la clientèle des BA au
Cameroun.
1 : Rentabilité financière et
économique des banques africaines au Cameroun
La rentabilité bancaire regroupe d'une part la
rentabilité financière et d'autre part la rentabilité
économique. La rentabilité financière de la banque mesure
la capacité des capitaux investis par les actionnaires et
associés (capitaux propres) à dégager un certain niveau de
profit. Ce ratio correspond à ce que la comptabilité
anglo-saxonne appelle « Return on Equity » (ROE), il est donc
destiné aux actionnaires de la banque. La rentabilité
économique de la banque quant à elle mesure la capacité de
l'actif à dégager du profit avec ses propres moyens
(matériels et immatériels). Ce ratio correspond au « Return
On Asset » (ROA) dans le système comptable anglo-saxon, et il est
destiné aux investisseurs.
Les tableaux 11 et 12 ci-après présentent
respectivement l'évolution du ROE et ROA des BA au Cameroun de 2010
à 2014. Il en ressort que dans l'ensemble les BA dégagent un ROE
moyen autour de 12% dans la période et un ROA moyen de 1%. Ces deux
ratios permettent de constater que les BA sont assez rentables au Cameroun,
elles dégagent aisément des profits, pour leurs actionnaires ; la
moyenne du ROE à 12% montre que les BA ont une bonne politique
d'endettement ou tout au moins que l'accès à l'emprunt est quasi
onéreuse, ce d'autant plus que le système bancaire camerounais
est caractérisé par une surliquidité ; cependant la
faiblesse du taux de rendement des actifs (ROA) autour de 1% démontre
que les BA n'ont pas de véritable marge de manoeuvre pour augmenter les
prix et donc jouer sur leurs marges. En quelque sorte cette faiblesse
démontre que les BA ne sont pas assez efficaces dans la
réalisation du bénéfice à travers leurs moyens
matériels et immatériels.
Tableau 11 : ROE des BA au Cameroun
2010-201476
|
Banque
|
Exercice
|
Total Capitaux
propres
|
Résultat
net
|
ROE
|
ROE consolidé du
groupe
|
|
ECOBANK
|
2010
|
8 537
|
980
|
11,47%
|
10,4%
|
|
2011
|
17 137
|
811
|
4,37%
|
15,9%
|
|
2012
|
17 602
|
1650
|
9,37%
|
15,8%
|
|
2013
|
17 641
|
4 008
|
22,71%
|
13,0%
|
|
2014
|
18 741
|
6 055
|
32,30%
|
16,10%
|
|
|
|
|
|
|
|
SCB
|
2010
|
26 503
|
3 708
|
14%
|
20,40%
|
|
2011
|
28 355
|
4 028
|
14,20%
|
21,20%
|
|
2012
|
38 130
|
6 050
|
15,86%
|
17,60%
|
|
2013
|
44 602
|
8 489
|
19,83%
|
15,40%
|
|
2014
|
41 191
|
10 318
|
25%
|
14,60%
|
|
|
|
|
|
|
|
BGFI
|
2010
|
/
|
/
|
/
|
/
|
|
2011
|
7 221
|
-2 346
|
-
32,48%
|
12,30%
|
|
2012
|
12 717
|
1 405
|
11,04%
|
11,11%
|
|
2013
|
15 123
|
2 101
|
13,89%
|
8,53%
|
|
2014
|
17 714
|
2 680
|
15,12%
|
6,27%
|
|
|
|
|
|
|
|
AFB
|
2010
|
31 568
|
4 213
|
13,34%
|
/
|
|
2011
|
35 794
|
3 700
|
10,33%
|
/
|
|
2012
|
40 059
|
599
|
1,49%
|
/
|
|
2013
|
41 556
|
984
|
2,36%
|
/
|
|
2014
|
/
|
/
|
/
|
/
|
|
|
|
|
|
|
Source : l'auteur, à partir des rapports
annuels d'activité des banques
89
76 Les Montants des capitaux propres et du
Résultat Net sont exprimés en Millions de FCFA (XAF) Le ROE
consolidé du groupe est calculé à partir des états
financiers consolidés du groupe
90
Tableau 12 : ROA des BA au Cameroun
2010-201477
|
Banque
|
Exercice
|
Total du
Bilan
|
Produit Net
Bancaire
(PNB)
|
Résultat net
|
ROA
|
ROA consolidé
du groupe
|
|
ECOBANK
|
2010
|
249 419
|
16 328
|
980
|
0,39%
|
1,4%
|
|
2011
|
300 963
|
20 062
|
811
|
0,26%
|
1,5%
|
|
2012
|
303 767
|
22 770
|
1650
|
0,54%
|
1,41%
|
|
2013
|
384 339
|
28 546
|
4 008
|
1,04%
|
0,69%
|
|
2014
|
439 488
|
/
|
6 055
|
1,37%
|
1,64%
|
|
|
|
|
|
|
|
|
SCB
|
2010
|
334 466
|
25 681
|
3 708
|
1,10%
|
1,54%
|
|
2011
|
377 684
|
28 060
|
4 028
|
1,06%
|
1,50%
|
|
2012
|
376 547
|
31 651
|
6 050
|
1,60%
|
1,4%
|
|
2013
|
422 560
|
36 497
|
8 489
|
2,00%
|
1,3%
|
|
2014
|
422 564
|
42 783
|
10 318
|
2,44%
|
1,32%
|
|
|
|
|
|
|
|
|
BGFI
|
2010
|
/
|
/
|
/
|
/
|
/
|
|
2011
|
87 911
|
1 581
|
-2 346
|
-26,89%
|
1,06%
|
|
2012
|
97 622
|
7 219
|
1 405
|
1,43%
|
1,11%
|
|
2013
|
151 269
|
9 351
|
2 101
|
1,38%
|
1,06%
|
|
2014
|
205 217
|
12 198
|
2 680
|
1,30%
|
0,78%
|
|
|
|
|
|
|
|
|
AFB
|
2010
|
504 060
|
23 723
|
4 213
|
0,83%
|
/
|
|
2011
|
539 700
|
27 118
|
3 700
|
0,68%
|
/
|
|
2012
|
573 448
|
22 000
|
599
|
0,10%
|
/
|
|
2013
|
704 107
|
29 724
|
984
|
0,14%
|
/
|
|
2014
|
/
|
|
/
|
/
|
/
|
|
|
|
|
|
|
|
Source : l'auteur, à partir des rapports
annuels d'activité des banques
Par ailleurs, nous constatons que les BA ont un
souci de renforcement de leurs capitaux propres qui ne cessent d'augmenter au
cours de la période ; cette augmentation traduit les ambitions de ces
dernières en termes de stabilité financière, de
développement, et de pérennité au sein du système
bancaire camerounais.
77Les Montants du total de Bilan, du
Résultat Net et du Produit Net Bancaire sont exprimés en Millions
de FCFA (XAF)
Le ROA consolidé du groupe est calculé à
partir des états financiers consolidés du groupe
91
|
|
